Se non hai messo il 20% in meno quando hai comprato la tua casa, probabilmente stai pagando per un'assicurazione ipotecaria privata. Si tratta di un tipo di assicurazione progettato per proteggere la banca, nel caso in cui tu abbia mai fatto un default sul tuo prestito. E non è esattamente economico. Puoi aspettarti di pagare $ 1.000 all'anno per ogni $ 100.000 che hai preso in prestito. Il risultato è di $ 83 al mese! Se desideri eliminare definitivamente la tua assicurazione ipotecaria privata, ci sono diversi modi per farlo.
Ecco lo scoop:
Paga il tuo mutuo
Ai sensi della Homeowner's Protection Act del 1998 , i creditori sono tenuti a rescindere automaticamente l'assicurazione ipotecaria privata (PMI) alla data in cui è previsto che il saldo principale raggiunga il 78% del valore iniziale originale (definito come il minore del prezzo di vendita o valutato valore della tua casa nel momento in cui l'hai acquistato). Fare riferimento alla tabella di ammortamento originale o ai documenti PMI per la data del 78% o chiamare la banca per richiederlo.
Se desideri sbarazzarti prima del tuo PMI (e scommetto che lo faresti), puoi effettivamente chiedere che venga cancellato quando hai pagato il tuo mutuo fino all'80% del valore iniziale della casa. Per fare ciò, devi essere aggiornato sui pagamenti dei mutui e avere una buona cronologia dei pagamenti (nessun pagamento scaduto di 30 giorni o più nell'ultimo anno o 60 giorni o più pagamenti scaduti negli ultimi due anni), e tu deve fare la sua richiesta di cancellazione per iscritto (una telefonata non lo farà).
È probabile che il creditore ti chieda di presentare la prova che non ci sono altri privilegi sulla tua casa e potrebbe richiedere una valutazione (a tue spese) per dimostrare che la tua casa non ha perso valore. Una volta verificato che hai soddisfatto tutti i loro requisiti, la tua assicurazione ipotecaria privata verrà annullata.
Aumenta il valore della tua casa
Se hai apportato notevoli miglioramenti alla tua casa, o ritieni che i valori della tua zona siano aumentati a sufficienza per darti il 20% di equità nella tua casa, puoi anche richiedere la cancellazione del tuo PMI, ma il tuo prestatore non ha alcun obbligo legale di concedi la tua richiesta. Tuttavia, vale ancora la pena di proseguire. Sappi solo che dovrai pagare una valutazione per dimostrare di avere l'equity che dici di fare.
Fallo a metà strada attraverso il tuo mutuo
Il vostro istituto di credito è inoltre tenuto a rescindere l'assicurazione ipotecaria privata quando la effettuate a metà del vostro piano di ammortamento (anche se il saldo principale non è sceso al 78%). Quindi, se hai un mutuo di 30 anni, questo avverrà quando raggiungerai l'anno 15. Questa regola viene definita come risoluzione finale.
rifinanziare
Stai pensando di rifinanziare la tua casa per bloccare un tasso di interesse più basso, un termine di prestito più breve o entrambi? Quindi, hai ancora un'altra opportunità per liberarti della tua assicurazione ipotecaria privata. Se la valutazione per il rifinanziamento mostra che hai il 20% o più di equità nella tua casa, non ti sarà richiesto di pagare l'assicurazione ipotecaria privata sul nuovo prestito. Punto!
Eccezioni alla regola
Le regole delineate qui si applicano ai mutui ipotecari effettuati a partire dal 29 luglio 1999 e riguardano solo le case che fungono da residenza principale.
Alcuni stati hanno leggi sui libri per aiutare a cancellare il PMI di una casa in una seconda casa, quindi controlla con il tuo stato, se questo riguarda te.
Sappi anche che queste regole non si applicano ai prestiti classificati come ad alto rischio quando sono stati fatti (si applicano le norme definitive di risoluzione) o qualsiasi prestito garantito dalla FHA o dal Department of Veterans Affairs. Fare riferimento alla National Housing Act per i diritti relativi a tali prestiti.